MADRID 20 set. (EUROPA PRESS) -
El consell d'administració de CaixaBank ha acordat desprendre's de tota la participació que l'entitat ostenta a Repsol, representativa del 9,36% del capital social de l'energètica, mitjançant un programa de vendes abans que conclogui el primer trimestre de 2019.
El procés de venda s'articularà, d'una banda, mitjançant la liquidació anticipada dels dos contractes de permuta de renda viarable existents ('equity swap') representatius del 4,61% de la participació de CaixaBank en Repsol. L''equity swap' és un derivat que permet a l'entitat bancària assegurar-se un preu de venda i mantenir els drets polítics a costa de cedir temporalment a un tercer els drets econòmics de la participació.
D'altra banda, l'entitat començarà immediatament un programa de vendes per al restant 4,75%, amb l'objectiu de finalitzar-ho abans del primer trimestre de 2019. Les vendes es limitaran diàriament a un màxim del 15% del volum negociat en el dia.
Els consellers dominicals de CaixaBank en el consell d'administració de Repsol, Jordi Gual, president de l'entitat financera, i Gonzalo Gortázar, conseller delegat, han presentat la seva renúncia al càrrec.
CaixaBank passa a comptabilitzar la participació del 4,75% en Repsol com a actiu financer a valor raonable amb canvis en un altre resultat global. D'aquesta manera, les oscil·lacions en la cotització de la petroliera seran registrades en patrimoni i no tindran efecte en el compte de resultats.
PÈRDUA DE 450 MILIONS EN EL TERCER TRIMESTRE
L'entitat financera estima que aquest programa de vendes de la participació a Repsol resultarà en una pèrdua extraordinària neta de, aproximadament, 450 milions d'euros en el compte de resultats del tercer trimestre de 2018 i, una vegada conclòs el procés de venda, en un impacte neutral en la ràtio 'Common Equity Tier 1 (CET1) fully loaded'.
A més, l'entitat reitera el seu actual objectiu de tornada sobre capital tangible (ROTE) del 9-11% per 2018. CaixaBank emmarca aquesta operació en els objectius del pla estratègic 2015-2018 de l'entitat, entre els quals s'incloïa reduir el pes del consum de capital de la cartera de participades, que al tancament de 2014 aconseguia el 16%.
En concloure el segon trimestre de 2018, el capital assignat a les participades se situa entorn del 5%, després de completar diferents operacions en aquest període, especialment les vendes de les participacions en The Bank of East Àsia i Grup Financer Inbursa i la presa de control en BPI.
D'aquesta manera, CaixaBank surt del capital d'una de les seves dos grans participades, i es manté de moment al de Telefónica, on controla aproximadament el 5%, part d'aquest percentatge també en 'equity swaps'.
Els títols de Repsol cotitzen actualment en 16,88 euros i acumulen una revaloració anual del 14,5%.
